Washington, D.C.--(Newsfile Corp. - 5. Dezember 2019) - Die Securities and Exchange Commission hat heute das Markenmanagementunternehmen Iconix Brand Group Inc. und drei seiner ehemaligen Top-Manager wegen Betrugs angeklagt. Iconix und zwei seiner ehemaligen Führungskräfte haben sich bereit erklärt, sich zu einigen. Der Rechtsstreit der SEC gegen den ehemaligen CEO von Iconix geht weiter.
Die Beschwerde der SEC gegen den ehemaligen Iconix-Chef Neil Cole und den ehemaligen Chief Operating Officer Seth Horowitz wirft Cole und Horowitz vor, ein betrügerisches System entwickelt zu haben, um fiktive Einnahmen zu erzielen, die es Iconix ermöglichten, den Konsens der Wall-Street-Analysten zu erfüllen oder zu übertreffen. Schätzungen im zweiten und dritten Quartal 2014. Der Beschwerde zufolge erzielten Cole und Horowitz aufgrund des angeblichen Betrugs erhebliche Gewinne bei den Iconix-Aktienverkäufen. Um den Betrug zu verschleiern, löschten Cole und Horowitz, wie behauptet, auch E-Mails und veranlassten Iconix, falsche und irreführende Aussagen als Antwort auf eine SEC-Anfrage zu machen.
Die SEC beschuldigte Iconix separat wegen Betrugs, da sie falsche Einnahmen erkannte und ihre gemeldeten Gewinne im Jahr 2014 manipulierte, indem sie Transaktionen ableitete, um notleidende Finanzen bei zwei Lizenznehmern zu verschleiern, die die Lizenzgebührenzahlungen an Iconix nicht erfüllen konnten, und wertminderungsaufwendungen für drei Marken über einen Zeitraum von mehreren Jahren nicht anerkannt werden. Darüber hinaus haben Iconix und sein ehemaliger Chief Financial Officer Warren Clamen es versäumt, Verluste von Iconix' ausweisenden Lizenznehmern zu erkennen, offenzulegen, dass Iconix Transaktionen getätigt hat, um heimlich und vorübergehend die Finanzen seiner Lizenznehmer zu stärken, und für Wertminderungen. Als Folge dieser Buchhalter-Unregelmäßigkeiten hat Iconix den Nettogewinn zwischen 2013 und dem dritten Quartal 2015 um Hunderte Millionen Dollar überbewertet.
Parallel dazu kündigte die Staatsanwaltschaft für den südlichen Bezirk von New York heute Strafanzeigen gegen Cole und Horowitz an. Horowitz hat sich schuldig bekannt.
"Wie die Kommission behauptet, haben Iconix und seine Top-Manager Investoren getäuscht, indem sie Einnahmen und eine wichtige Ertragskennzahl manipuliert haben, um die glanzlosen Ergebnisse ihrer Top-Marken zu verbergen und wachsende Verluste zu verschleiern", sagte Anita B. Bandy, Associate Director der SEC-Abteilung für Durchsetzung. "Die heutigen Maßnahmen spiegeln unsere Bemühungen wider, Unternehmen und Führungskräfte zur Rechenschaft zu ziehen und eine sinnvolle Entlastung für Investoren zu erreichen."
Ohne die Vorwürfe zuzugeben oder zu leugnen, stimmte Iconix einer unterlasserKlage und einer Strafe in Höhe von 5,5 Millionen US-Dollar zu, ein Betrag, der die Zusammenarbeit und die Sanierungsbemühungen des Unternehmens widerspiegelt. Horowitz, der mit der SEC zusammenarbeitet, hat einer unterlassiventielle Entlastung und einer ständigen Offiziers- und Direktorenbar zugestimmt und sich bereit erklärt, Zinsen in Höhe von über 147.000 US-Dollar und eine Strafe in einem zu einem späteren Zeitpunkt festzulegenden Betrag zu entweihen und vorzuurteilen. Die Vergleiche bedürfen der gerichtlichen Genehmigung.
In ihrem Rechtsstreit gegen Cole strebt die SEC eine finanzielle und unterlassungspolitische Entlastung an, einschließlich eines ständigen Offiziers und einer Bar des Direktors, und an Iconix eine bestimmte auf Anreizen basierende Entschädigung gemäß Section 304(a) des Sarbanes-Oxley Act.
Clamen hat sich bereit erklärt, die ergebnisse der SEC zuzugeben oder zu leugnen, ohne die Feststellungen der SEC zuzugeben oder zu leugnen, und hat sich bereit erklärt, künftige Verstöße gegen die Wertpapiergesetze zu unterlassen und Disgorgement- und Vorverurteilungszinsen in Höhe von fast 50.000 DOLLAR und eine Strafe von 150.000 Dollar zu zahlen. Der Beschluss setzt Clamen davon aus, als Buchhalter vor der Kommission zu erscheinen und zu praktizieren, und gewährt Clamen das Recht, nach drei Jahren die Wiedereinstellung zu beantragen.
Die Untersuchung der SEC wurde von Danette R. Edwards und Kristen Dieter durchgeführt und von Gregory G. Faragasso und Frau Bandy überwacht. Der Prozess gegen Cole wird von Thomas A. Bednar, Sarah H. Concannon und Fernando Campoamor Sanchez geleitet. Die SEC würdigt die Unterstützung der Us-Staatsanwaltschaft für den südlichen Bezirk von New York, des Federal Bureau of Investigation und des SEC Office of the Inspector General.