HWK 1365 SE: GJ24 veröffentlicht; Schätzungen und PT angepasst; mwb research empfiehlt KAUFEN

HWK 1365 SE (HWK) hat den Konzernabschluss für das Geschäftsjahr 24 veröffentlicht. Der Umsatz von 17,6 Mio. EUR entsprach den Erwartungen. Der Gewinn lag unter mwb researchs Schätzungen, da Personalkosten und Abschreibungen auf den Goodwill höher als erwartet ausfielen. Trotz eines leicht negativen freien Cashflows von EUR -1,7 Mio. bleibt HWK schuldenfrei und kann den Betrieb aus eigener Kraft finanzieren. Der Auftragsbestand des Unternehmens in Höhe von EUR 12,7 Mio. stützt die Erwartung des Managements von 10-20% Umsatzwachstum im GJ25, was über mwb researchs bisherigen Schätzungen liegt. Die EBITDA- und Nettogewinnprognose liegt aufgrund der steigenden Personalkosten und Goodwill-Abschreibungen unter den Erwartungen. mwb researchs Analysten bestätigen ihr KAUFEN-Rating mit einem revidierten Kursziel von EUR 41,00 (alt: EUR 45,00). Die vollständige Analyse ist abrufbar unter https://www.research-hub.de/companies/HWK%201365%20SE