MTU Aero Engines: Paris Air Show überzeugt, doch Aufwärtspotenzial erscheint eingepreist; mwb research bleibt bei HALTEN.

MTU Aero Engines hat seinen Ausblick für 2025 angehoben und erwartet nun einen Umsatz von 8,6-8,8 Mrd.?EUR sowie ein bereinigtes EBIT-Wachstum von 20-25%, angetrieben durch starke Impulse in den Bereichen zivile MRO und OEM. Zudem gab das Unternehmen einen optimistischen Ausblick bis 2030 bekannt, mit Umsatzzielen von 13-14?Mrd.?EUR und EBIT-Margen von 14,5-15,5%. Der Verteidigungsbereich bleibt ein strategischer Wachstumstreiber, während jüngste Investitionen in die MRO-Kapazitäten für LEAP- und GEnx-Triebwerke die langfristige Positionierung stärken. Allerdings trübt das zunehmende Währungsrisiko die Perspektiven über 2025 hinaus, da die USD-Exponierung zunehmend ungesichert ist. Nach einem Kursanstieg von über 30% binnen vier Wochen und einer Bewertung nahe dem fairen Wert bestätigen die Analysten von mwb research ihre HALTEN-Empfehlung. Das Kursziel wird angesichts verbesserter Fundamentaldaten auf 360,00?EUR (zuvor: 350,00?EUR) angehoben. Die vollständige Analyse ist abrufbar unter https://www.research-hub.de/companies/MTU%20Aero%20Engines%20AG